تحلیل نماد نقره (XAG/USD) در ۸ آبان ۱۴۰۴
سر فصل ها
بررسی اخبار و تحولات نماد نقره (XAG/USD)
• کاهش نرخ بهره آمریکا مطابق انتظارات
فدرال رزرو آمریکا طبق پیش‌بینی‌ها نرخ بهره را به میزان ۰.۲۵ درصد کاهش داد. واکنش اولیه بازار به این تصمیم، تقویت موقت شاخص دلار بود، اما تحلیل‌گران معتقدند با گذر زمان اثرات واقعی کاهش نرخ بهره در بازار نمایان خواهد شد.
کاهش بازدهی اوراق خزانه و افت تدریجی ارزش دلار می‌تواند در میان‌مدت زمینه‌ساز افزایش تقاضا برای دارایی‌های امن از جمله نقره شود و به عنوان عاملی حمایتی در مسیر قیمتی این فلز عمل کند.
• افزایش تقاضای صنعتی از سوی چین؛ عامل رشد قیمت‌ها
داده‌های منتشرشده از چین نشان می‌دهد فعالیت کارخانه‌های تولید تجهیزات الکترونیکی و خورشیدی افزایش یافته است. از آنجا که نقره در تولید پنل‌های خورشیدی نقش مهمی دارد، رشد بخش صنعتی چین موجب بالا رفتن تقاضای فیزیکی برای نقره و تقویت قیمت آن شده است.
• افزایش ذخایر نقره در ETFها؛ سیگنال خوش‌بینی سرمایه‌گذاران
گزارش‌های صندوق‌های ETF نشان می‌دهد حجم ذخایر نقره در هفته گذشته افزایش یافته است. این امر معمولاً نشانه‌ای از تمایل سرمایه‌گذاران به حفظ موقعیت‌های بلندمدت در بازار فلزات گران‌بها است و می‌تواند در میان‌مدت از قیمت نقره حمایت کند.
• داده‌های اشتغال آمریکا و تأثیر آن بر بازار نقره
آمار اشتغال ماهانه آمریکا کمتر از انتظارات اعلام شد که نشان‌دهنده کاهش حرارت در بازار کار است. چنین داده‌ای احتمال تعدیل سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو را افزایش می‌دهد و با تضعیف دلار، نقره را در مسیر صعودی نگه می‌دارد.
• افزایش موقعیت‌های خرید در معاملات آتی نقره (CFTC)
طبق آخرین گزارش کمیسیون معاملات آتی کالا (CFTC)، حجم موقعیت‌های خرید باز برای نقره رشد قابل‌توجهی داشته است. این داده نشان می‌دهد معامله‌گران بزرگ نسبت به ادامه روند صعودی فلزات گران‌بها خوش‌بین هستند، امری که می‌تواند در کوتاه‌مدت موجب حفظ سطح‌های حمایتی قیمت شود.
بررسی شاخص دلار آمریکا (DXY)
شاخص دلار آمریکا در معاملات شب گذشته با اعلام کاهش نرخ بهره از سوی فدرال رزرو طبق انتظارات، با واکنش مثبت در بازار مواجه شد و رشد محدودی را تجربه کرد.
با این حال، این حرکت صعودی را نمی‌توان به‌منزله‌ی بازگشت روند به سایکل صعودی دانست، چرا که شاخص همچنان در زیر ناحیه‌ی مقاومتی مهم ۹۹.۶۰ قرار دارد و ضعف خریداران در این محدوده مشهود است.
در شرایط فعلی، تا زمانی که قیمت در زیر سطح ۹۹.۶۰ نوسان کند، نمی‌توان انتظار حرکت صعودی پرقدرت و دستیابی به هدف کلیدی ۱۰۰.۰۰ را داشت. از سوی دیگر، کاهش هیجانات اولیه بازار احتمال می‌دهد اثرات واقعی تصمیم اخیر فدرال رزرو به مرور در بازار پدیدار شود. در صورت اصلاح قیمتی و شکست سطح حمایتی ۹۸.۶۰، احتمال از سرگیری روند نزولی میان‌مدت وجود دارد که می‌تواند شاخص را تا محدوده‌ی ۹۸.۱۰ هدایت کند.
با این حال، تحلیل‌گران مجموعه حسنیکال بر این باورند که با وجود کاهش نرخ بهره، احتمال ریزش عمیق در شاخص دلار پایین است؛ چراکه احساسات سرمایه‌گذاران نسبت به سیاست‌گذاری‌های فدرال رزرو همچنان انقباضی ارزیابی می‌شود و همین امر می‌تواند مانع از افت شدید شاخص در کوتاه‌مدت گردد.
محدوده مقاومت: 99.۶۰ – ۱۰۰.۰۰
محدوده حمایت: 98.۶۰ – ۹۸.۱۰
اندیکاتور MACD: سیگنال صعودی
تایم فریم 4H شاخص DXY
تحلیل تکنیکال نماد نقره (XAG/USD)
سناریوی اصلی:
روند نزولی نقره همچنان پابرجاست و اصلاح عمیقی که از سقف ۵۴.۵۰ دلار آغاز شده، تا محدوده‌ی حمایتی ۴۵.۵۰ دلار ادامه یافته است. در حال حاضر، قیمت در این ناحیه با نشانه‌هایی از حمایت نسبی روبه‌روست.
بررسی لگ‌های نزولی در ساختار اصلاحی اخیر نشان می‌دهد که فشار فروش در دو لگ پایانی کاهش یافته و از شدت قدرت فروشندگان کاسته شده است؛ این امر می‌تواند نشانه‌ای از ورود تدریجی تقاضا در محدوده‌ی کنونی باشد.
در محدوده‌ی ۴۵.۶۰ دلار و سطوح پایین‌تر از آن، که به‌عنوان نواحی لیکوییدیتی با حجم بالا شناخته می‌شوند، احتمال ورود خریداران تازه‌نفس وجود دارد و این محدوده‌ها می‌توانند سطوح جذابی برای شروع پوزیشن‌های خرید باشند؛ در ادامه با توجه به ضعف در حرکت های نزولی اخیر، در کوتاه‌مدت احتمال شکل‌گیری الگو و نوسانات صعودی محدود وجود دارد.
عبور و تثبیت قیمت بالای مقاومت کوتاه‌مدت ۴۸.۴۵ دلار می‌تواند تاییدی بر شروع روند صعودی کوتاه‌مدت باشد. در این صورت، اولین هدف صعودی نقره در محدوده‌ی ۴۹.۰۰ دلار قرار خواهد داشت و پس از آن، هدف بعدی در ناحیه‌ی ۵۱.۰۰ دلار خواهد بود.
با این حال باید توجه داشت که روند اصلاحی هنوز به پایان نرسیده و احتمال افت‌های محدود به منظور جمع‌آوری نقدینگی‌های باقی‌مانده همچنان وجود دارد. انتظار می‌رود این حرکات نزولی در قالب فاز اصلاحی موقت باشند و با تثبیت قیمت بالای ۴۸.۴۵ دلار، مسیر دستیابی به اهداف صعودی ذکرشده هموار شود.
محدوده مقاومت: 48.۴۵$ – ۴۹.۰۰$ – ۵۱.۰۰$
اندیکاتور Macd: سیگنال صعودی
تایم فریم 4H نماد XAGUSD
سناریوی فرعی:
در صورتی که قیمت موفق به حفظ محدوده‌ی حمایتی ۴۵.۵۰ دلار نشود و شاهد شکست و تثبیت زیر این سطح در تایم‌فریم ۴ ساعته باشیم، احتمال ادامه‌ی روند نزولی تقویت خواهد شد.
در این حالت، اولین هدف افت قیمت می‌تواند محدوده‌ی ۴۴.۰۰ دلار باشد که در گذشته نیز به‌عنوان سطح حمایتی معتبر عمل کرده است. عبور از این ناحیه می‌تواند مسیر افت‌های عمیق‌تر را در میان‌مدت فعال کند.
محدوده حمایت: 47.۳۰$ – ۴۵.۵۰$ – ۴۴.۰۰$
نتیجه گیری:
نقره پس از اصلاح عمیق در محدوده ۴۵.۵۰ دلار، نشانه‌های ورود تقاضا را نشان می‌دهد؛ عبور از مقاومت ۴۸.۵۰ دلار می‌تواند تاییدی بر شروع موج صعودی کوتاه‌مدت باشد.
این تحلیل فارکس توسط تیم تخصصی حسنیکال انجام شده است؛ با همراهی مجموعه حسنیکال از دیگر تحولات نماد نقره(XAG/USD) باخبر شوید.
سؤالات متداول کاربران:
پرسش۱: آیا روند نزولی نقره تمام شده است؟
پاسخ: خیر، روند اصلی هنوز نزولی است؛ اما ضعف فروش اخیر و حمایت ۴۵.۵۰ دلار احتمال نوسانات صعودی موقت را افزایش داده است.
پرسش۲: پایین آوردن نرخ بهره چه تاثیری روی نقره دارد؟
پاسخ: کاهش نرخ بهره باعث جذاب‌تر شدن نقره به‌عنوان دارایی غیربازده‌دار می‌شود و می‌تواند تقاضای خرید آن را افزایش دهد.
پرسش۳: آیا ورود به پوزیشن خرید منطقی است؟
پاسخ: در محدوده حمایتی ۴۵.۶۰ دلار و پس از عبور قیمت از مقاومت ۴۸.۵۰ دلار، خرید کوتاه‌مدت محتمل است، اما مدیریت ریسک الزامی است.
پرسش۴: احتمال افت دوباره قیمت وجود دارد؟
پاسخ: بله، روند اصلاحی هنوز کامل نشده و افت‌های محدود برای جمع‌آوری نقدینگی ممکن است رخ دهد.
پرسش۵: بهترین استراتژی کوتاه‌مدت چیست؟
پاسخ: صبر برای تثبیت قیمت بالای ۴۸.۵۰ دلار و سپس ورود پوزیشن‌های خرید با اهداف ۴۹ و ۵۱ دلار، همراه با حد ضرر مناسب.
سؤالات متداول
هر آنچه که باید در مورد محصول بدانید.